با عضویت در خبر نامه یـــــــــوتــــــــو تایــــــــــمز از اخبار بروکر‌ها مطلع شوید
موسسه مودیز اعلام کرده است که ریسک‌های مربوط به قدرت مالی ایالات متحده افزایش یافته است.
در یادداشتی که هفته گذشته منتشر شد، مودیز به چشم‌انداز بدهی دولتی ایالات متحده اشاره کرده و «پیروزی قاطع جمهوری خواهان» را به عنوان یک ریسک خاص برجسته کرده است.
مودیز گفته است: «در غیاب اقدامات سیاستی برای کمک به محدود کردن کسری بودجه، قدرت مالی فدرال رو به زوال خواهد رفت و به طور فزاینده‌ای بر پروفایل اعتباری حاکمیتی ایالات متحده تأثیر خواهد گذاشت.»
با توجه به سیاست‌های مالی که ترامپ در طول کمپین انتخاباتی وعده داده بود و احتمال بالای تصویب آن‌ها به دلیل تغییر ترکیب کنگره، ریسک‌های مربوط به قدرت مالی ایالات متحده افزایش یافته است.
با کنترل جمهوری‌خواهان بر قوه مقننه و اجرایی، تغییرات سیاستی می‌تواند به سرعت اجرا شود.
پیروزی ترامپ برای بسیاری از ریسک‌ها مثبت بوده است؛ اما برای اوراق قرضه منفی بوده است.
مورگان استنلی سیاست‌های کلان اقتصادی دولت ترامپ را به سه حوزه اصلی تقسیم می‌کند: تعرفه‌ها، مهاجرت و اقدامات مالی.
تعرفه
گزارش پیش‌بینی می‌کند که سیاست‌های تعرفه‌ای از اولین سیاست‌هایی خواهند بود که اجرا می‌شوند. مدل مورگان استنلی شامل اعمال فوری تعرفه‌های ۱۰٪ جهانی و ۶۰٪ بر چین است:
تورم هسته در ایالات متحده می‌تواند حدود ۰.۹ درصد افزایش یابد.
کاهش رشد تولید ناخالص داخلی حدود ۱.۵ درصد خواهد بود.
اما مورگان استنلی اضافه می‌کند که سیاست تعرفه‌ای ممکن است به تدریج معرفی شود که این امر تأثیرات را با گذشت زمان کاهش می‌دهد.
مورگان استنلی همچنین اضافه می‌کند که در حالی که اثرات منفی تعرفه‌ها رشد اقتصادی را کند می‌کند، قدرت فعلی اقتصاد ایالات متحده به این معنی است که رکود فوری لزوماً رخ نخواهد داد.
مهاجرت
کاهش مهاجرت می‌تواند عرضه نیروی کار در ایالات متحده را محدود کند و در نتیجه فشار تورمی را افزایش دهد.
سیاست مالی
احتمالاً تحریک مالی قابل توجه تا سال ۲۰۲۵ محقق نخواهد شد و تغییرات احتمالی تنها در سال ۲۰۲۶ رخ خواهد داد.
بانک کامرزبانک پیش‌بینی می‌کند که دامنه افزایش بیشتر دلار آمریکا محدود است و سیاست‌های کلان اقتصادی ترامپ احتمالاً ضعیف‌تر از آنچه که به نظر می‌رسد خواهد بود:
تعرفه‌های وارداتی ممکن است کمتر از حد انتظار جامع باشند.
در مورد مهاجرت، برخی اخراج‌ها انجام خواهد شد؛ اما به اندازه‌ای نخواهد بود که فشار قابل توجهی بر دستمزدها ایجاد کند.
در حالی که سیاست‌های ترامپ تورمی هستند، تأثیر آن‌ها محدود خواهد بود و فدرال رزرو نیازی به افزایش نرخ بهره نخواهد داشت.
پیش‌بینی می‌شود که نرخ جفت ارز EURUSD در مارس ۲۰۲۵ به ۱.۰۵ برسد و تا پایان همان سال به ۱.۰۷ بازگردد.
بلومبرگ گزارش کرده است که مازاد تجاری چین در مسیر رسیدن به رکورد جدیدی در سال جاری است و این امر باعث می‌شود که چین با برخی از بزرگترین اقتصادهای جهان در تضاد قرار گیرد و عدم تعادل در تجارت جهانی را تشدید کند.
تفاوت بین صادرات و واردات چین قرار است به تقریباً ۱ تریلیون دلار برسد اگر به همان سرعتی که در سال جاری تاکنون افزایش یافته است، ادامه یابد. مازاد تجاری کالاها در ده ماه اول سال به ۷۸۵ میلیارد دلار رسید که بالاترین میزان ثبت شده برای این دوره است و نسبت به سال ۲۰۲۳ تقریباً ۱۶ درصد افزایش یافته است.
شیگرو ایشیبا، نخست‌وزیر ژاپن، در اولین رأی‌گیری برای انتخاب نخست‌وزیر پیشتاز است.
آنتوان مارتین، نایب رئیس بانک ملی سوئیس (SNB)، اعلام کرده است که این بانک هیچ تعهدی برای ادامه کاهش نرخ بهره ندارد. او تأکید کرده است که برای بانک‌های مرکزی مفید نیست که خود را به ارتباطات پیش‌بینی‌کننده محدود کنند، زیرا ممکن است شرایط بین اکنون و تصمیم بعدی تغییر کند و ارتباطات فعلی را بی‌اعتبار کند.
مارتین گفته است که همه چیز به شرایطی بستگی دارد که در دسامبر ارزیابی خواهند کرد. او انتظار دارد که فرانک سوئیس به دلیل تفاوت‌های تورمی، به مرور زمان ارزش بیشتری پیدا کند، اما در واقعیت، این افزایش ارزش محدودتر بوده است.
مارتین همچنین اشاره کرده است که نمی‌خواهد بازارها فکر کنند که بانک ملی سوئیس نرخ بهره را به صفر کاهش خواهد داد. نرخ بهره فعلی ۱.۰۰٪ است و انتظار می‌رود که در دسامبر یک کاهش ۲۵ نقطه پایه دیگر انجام شود. این اقدام به منظور مدیریت انتظارات مربوط به ارز فرانک سوئیس است. برای سال آینده، باید منتظر بمانیم و ببینیم چه اتفاقی می‌افتد.
نخست‌وزیر ژاپن، شیگرو ایشیبا، امروز با رأی‌گیری در پارلمان مواجه است تا مشخص شود آیا به عنوان نخست‌وزیر باقی می‌ماند یا خیر.
با وجود از دست دادن اکثریت حزب لیبرال دموکراتیک (LDP) در انتخابات اکتبر، انتظار می‌رود ایشیبا پیروز شود.
حزب دموکراتیک مردم (DPP) اعلام کرده است که از ایشیبا حمایت نخواهد کرد.
اگر هیچ نامزدی در رأی‌گیری اولیه اکثریت را به دست نیاورد، یک دور دوم بین دو نامزد برتر برگزار خواهد شد.
فاینشنال تایمز گزارش کرده است که پیروزی ترامپ در انتخابات ضربه‌ای به صنعت انرژی پاک ایالات متحده وارد می‌کند.
ولادیمیر زلنسکی، رئیس‌جمهور اوکراین، تأکید کرد که قدرت و دیپلماسی باید با هم همکاری کنند تا به جنگ روسیه در اوکراین پایان دهند و از وقوع درگیری‌های مشابه در آینده جلوگیری کنند.
او از ایالات متحده و متحدان ناتو خواسته است که کی‌یف را مسلح کنند و فشار بیاورند تا روسیه را به صلح وادار کنند. این درخواست‌ها پس از پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات ریاست جمهوری ایالات متحده و تماس ترامپ با ولادیمیر پوتین برای توصیه به عدم تشدید جنگ صورت گرفته است.
زلنسکی اعلام کرده که اوکراین تنها به دیپلماسی صادقانه پایبند است. جنگ که در سال ۲۰۲۲ آغاز شد، هزاران نفر را کشته و میلیون‌ها اوکراینی را آواره کرده است.
ایالات متحده از شرکت TSMC درخواست کرده است که ارسال تراشه‌های پیشرفته به چین را که در برنامه‌های هوش مصنوعی استفاده می‌شوند، از دوشنبه متوقف کند. این تصمیم پس از آن گرفته شد که یکی از تراشه‌های TSMC در پردازنده هوش مصنوعی ساخت هوآوی یافت شد.
وزارت بازرگانی ایالات متحده نامه‌ای ارسال کرده که محدودیت‌های صادراتی برای تراشه‌های 7 نانومتری و پیشرفته‌تر را اعمال می‌کند.
شرکت TSMC نیز به مشتریان خود اطلاع داده است که ارسال تراشه‌ها را متوقف می‌کند. این اقدام جدید به ایالات متحده امکان می‌دهد تا ارزیابی کند که آیا شرکت‌های دیگر تراشه‌ها را به هوآوی منتقل می‌کنند یا خیر؟
وال استریت ژورنال گزارش کرده است که اگر ترامپ بخواهد جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، را اخراج کند، پاول آماده است تا به صورت قانونی مبارزه کند. اسکات بسنت، مشاور ترامپ، که ماه گذشته پیشنهاد کرده بود پاول را با اعلام جانشین او به یک رئیس بی‌اثر تبدیل کند، در مصاحبه‌ای گفت که با توجه به انتقادات اخیر از ایده «رئیس سایه»، دیگر فکر نمی‌کند که این ایده ارزش پیگیری داشته باشد.
سرمایه‌گذاران ژاپنی در ماه سپتامبر بیشترین میزان بدهی دولتی (اوراق قرضه) آلمان را از سال ۲۰۱۸ خریداری کرده‌اند، در حالی که همچنان از اوراق قرضه فرانسه دوری می‌کنند به دلیل نگرانی‌ها در مورد وضعیت مالی این کشور وجود دارد.
آن‌ها در ماه سپتامبر به صورت خالص ۸۵۹.۶ میلیارد ین (۵.۶ میلیارد دلار) اوراق قرضه آلمان خریداری کرده‌اند، طبق داده‌های تراز پرداخت‌های ژاپن که روز دوشنبه منتشر شد. صندوق‌های ژاپنی برای پنجمین ماه متوالی اوراق قرضه دولتی فرانسه را فروخته‌اند، که طولانی‌ترین دوره فروش از سال ۲۰۲۲ است.
ایشیبا، نخست‌وزیر ژاپن، در تلاش است تا با رأی‌گیری در مجلس نمایندگان جدید، به عنوان نخست‌وزیر باقی بماند. این در حالی است که حزب لیبرال دموکراتیک (LDP) به رهبری او در انتخابات عمومی ماه گذشته اکثریت خود را از دست داده است.
رأی‌گیری برای انتخاب رئیس دولت توسط اعضای مجلس نمایندگان که در ۲۷ اکتبر انتخاب شده‌اند و مجلس بالا انجام خواهد شد. هر دو حزب LDP و شریک ائتلافی آن، کومیتو، نتوانستند به اندازه کافی کرسی‌ها را برای کسب اکثریت به دست آورند، اما احزاب مخالف نیز نتوانستند اکثریتی را تشکیل دهند.
شرکت Shell اعلام کرده است که فرآیند بازگرداندن کارکنان خود به خلیج مکزیک را آغاز کرده است. همچنین، تمامی واحدهای حفاری متحرک این شرکت به محل‌های حفاری باز می‌گردند تا عملیات دوباره آغاز شود.
خلاصه‌ای از جلسه بانک مرکزی ژاپن (BoJ)، یکی از اعضا گفته است که ژاپن در مرحله‌ای نیست که نیاز به حمایت مالی گسترده داشته باشد، بنابراین بانک مرکزی ژاپن می‌تواند پس از یک توقف موقت برای ارزیابی تحولات اقتصادی آمریکا، به افزایش نرخ بهره ادامه دهد.
یکی دیگر از اعضا هشدار داده است که باید مراقب بود که افزایش نرخ بهره بانک مرکزی ژاپن می‌تواند شوک ایجاد کند و مسیر عادی‌سازی سیاست‌های پولی را مختل کند؛ زیرا تفاوت در مسیر سیاست‌های پولی آمریکا و ژاپن می‌تواند نوسانات بازار ارز را افزایش دهد.
همچنین، یکی دیگر از اعضا گفته است که باید برای احتمال افزایش نوسانات بازار به دلیل نتایج انتخابات ریاست جمهوری آمریکا آماده بود.
سخنگوی دولت آلمان اعلام کرده است که صدراعظم آلمان، اولاف شولتس و دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، تلفنی صحبت کرده‌اند. در این مکالمه، شولتس بر تمایل دولت آلمان برای ادامه همکاری بین دو کشور تأکید کرده است. همچنین، آن‌ها توافق کرده‌اند که برای بازگشت صلح به اروپا با یکدیگر همکاری کنند.
به گزارش بلومبرگ، بازار سهام آسیایی بیشترین کاهش را در یک ماه گذشته تجربه کردند پس از اینکه برنامه تبادل دارایی چین به نظر برخی سرمایه‌گذاران کافی نبود و داده‌ها نشان داد که فشارهای کاهشی همچنان ادامه دارد.
شاخص سهام منطقه‌ای تا 1.3 درصد کاهش یافت که عمدتاً تحت تأثیر شرکت‌های بزرگی مانند Tencent Holdings و Meituan بود. همچنین، شرکت TSMC نیز پس از گزارش رویترز که آمریکا از این شرکت خواسته تا توزیع برخی از تراشه‌های پیشرفته را که معمولاً در برنامه‌های هوش مصنوعی به مشتریان چینی استفاده می‌شوند، متوقف کند، کاهش یافت. برخی تحلیل‌گران بر این باورند که سیاست‌گذاران چینی ممکن است به تعویق انداختن اقدامات خود برای حمایت از اقتصاد منتظر شروع دوره ترامپ باشند.
در این هفته، رویدادهای مهمی در آسیا برگزار خواهد شد. در روز دوشنبه، رأی‌گیری برای انتخاب نخست‌وزیر ژاپن برگزار می‌شود و مذاکرات اقلیمی سازمان ملل در باکو، پایتخت آذربایجان، آغاز می‌شود. همچنین، جشنواره خرید آنلاین «روز مجردها» در چین به پایان می‌رسد.
در روز سه‌شنبه، نمایشگاه هوایی چین برگزار می‌شود و شرکت Baidu رویداد سالانه خود را در شانگهای برگزار می‌کند. همچنین، اجلاس AI شرکت Nvidia در توکیو آغاز می‌شود.
در روز چهارشنبه، شی جین‌پینگ، رهبر چین، به آمریکای جنوبی سفر می‌کند و در اجلاس APEC در پرو شرکت می‌کند. سپس به برزیل می‌رود تا در اجلاس G20 شرکت کند.
در روز پنج‌شنبه، انتخابات پارلمانی سریلانکا برگزار می‌شود و بانک‌های بزرگ ژاپن نتایج مالی خود را اعلام می‌کنند.
در روز جمعه، چین داده‌های اقتصادی خود را منتشر می‌کند و ژاپن آمار تولید ناخالص داخلی خود را اعلام می‌کند. همچنین، سمپوزیوم امنیتی CSIS/Nikkei در توکیو برگزار می‌شود.
بنیامین نتانیاهو، نخست‌وزیر اسرائیل، اخیراً ادعا کرده است، اتهامات و تحقیقات علیه او و دفترش به صورت عمدی و سازمان‌یافته است.
جیم چالمرز، خزانه‌دار استرالیا، هشدار داده است که پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات آمریکا می‌تواند باعث فشار اقتصادی کوتاه‌مدت برای استرالیا شود. این فشار اقتصادی به شکل کاهش تولید و فشارهای تورمی بیشتر خواهد بود. چالمرز اعلام کرده که استرالیا برای مواجهه با دولت ترامپ آماده است.
چالمرز با افشای نتایج مدل‌سازی خزانه‌داری که در پیش‌بینی پیروزی ترامپ انجام شده بود، گفت که احتمالاً کاهش کوچکی در تولید و فشارهای قیمتی اضافی وجود خواهد داشت، اما ویژگی‌های اقتصاد استرالیا باعث می‌شود که این کشور نسبت به سایر کشورها وضعیت بهتری داشته باشد.
صدراعظم آلمان، اولاف شولتس، اعلام کرده است که آماده است درباره زمان برگزاری انتخابات جدید بحث کند. او همچنین اشاره کرده که رای اعتماد ممکن است قبل از کریسمس برگزار شود.
سخنگوی وزارت امور خارجه اوکراین اعلام کرده است که گزارش‌هایی مبنی بر اینکه اوکراین از قبل از هرگونه تماس تلفنی بین ترامپ و پوتین مطلع شده است، نادرست هستند. به همین دلیل، اوکراین نمی‌توانسته است این تماس تلفنی را تأیید یا رد کند.
بلومبرگ گزارش داد که ریچل ریوز، وزیر دارایی بریتانیا، تنها 10 روز پس از ارائه اولین بودجه خود، با چالش‌های جدی مواجه شده است. افزایش هزینه‌های وام‌گیری و رشد ضعیف‌تر اقتصادی، تهدیدی برای فضای مالی 9.9 میلیارد پوندی او ایجاد کرده‌اند. این فضای مالی برای قانون «ثبات» او در نظر گرفته شده بود که مقرر می‌کند هزینه‌های روزمره باید از مالیات‌ها در سال 2029-30 پرداخت شود.
ریوز در حال حاضر در خطر شکست وعده انتخاباتی حزب کارگر برای برگزاری تنها یک رویداد مالی در سال قرار دارد. با توجه به شرایط فعلی، ممکن است نیاز به تأمین منابع مالی بیشتری قبل از بودجه سال 2025 داشته باشد.
رابرت هولزمن، رئیس بانک مرکزی اتریش و عضو شورای اداره بانک مرکزی اروپا، اخیراً در مصاحبه‌ای با روزنامه Kleine Zeitung درباره احتمال کاهش نرخ بهره در جلسه دسامبر صحبت کرد. او بیان کرد که در حال حاضر هیچ دلیلی برای عدم کاهش نرخ بهره وجود ندارد، اما این به معنای آن نیست که کاهش نرخ بهره به طور حتمی انجام خواهد شد.
هولزمن تأکید کرد که تصمیم نهایی در این مورد پس از دریافت آخرین پیش‌بینی‌ها و داده‌های اقتصادی در ماه دسامبر گرفته خواهد شد. وی افزود: «در حال حاضر هیچ چیزی وجود ندارد که بخواهد بر کاهش نرخ بهره مخالفت کند، اما این به معنای اتفاق افتادن خودکار آن نیست.»
نیل کاشکاری، رئیس بانک فدرال رزرو مینیاپولیس با رسانه آمریکایی «Face the Nation» صحبت کرده است. او اشاره کرده که توقف در جلسه دسامبر برای بررسی پیشرفت تورم ممکن است در دستور کار باشد.
اقتصاد همچنان قوی باقی مانده است، اما هنوز به هدف تورم 2 درصد نرسیده‌ایم. فدرال رزرو می‌خواهد اطمینان حاصل کند که تورم به طور کامل به 2 درصد بازمی‌گردد؛ نیاز به شواهد بیشتری داریم قبل از اینکه تصمیم به کاهش دیگری بگیریم.
اگر کسب‌وکارها به دلیل اخراج کارکنان خود را از دست بدهند، ممکن است دچار اختلال شوند. این موضوع بین جامعه کسب‌وکار و کنگره خواهد بود که چگونه با اخراج‌ها سازگار شوند؛ هنوز عدم قطعیت‌هایی در مورد سیاست‌ها وجود دارد.
فدرال رزرو باید منتظر بماند و ببیند که در مورد مهاجرت چه تصمیمی گرفته می‌شود. در نهایت، بدهی و کسری فدرال باید مورد توجه قرار گیرد. یک تعرفه یک‌باره قیمت کالاها را افزایش می‌دهد اما تورم مداوم ایجاد نمی‌کند مگر اینکه کشورهای دیگر واکنش نشان دهند.
کسب‌وکارها و نیروی کار نسبت به اقتصاد ابراز خوش‌بینی محتاطانه کرده‌اند. نگرانی از تأثیر سیاست بر فدرال رزرو وجود ندارد؛ مقامات بر اهداف تعیین‌شده متمرکز هستند.
انتظارات تورمی نیوزیلند - سه‌ماهه چهارم - Inflation Expectations
قیمت فعلی بیتکوین امروز 79,035.72 دلار آمریکا است و حجم معاملات 24 ساعته آن معادل 44,094,009,210 دلار آمریکا بوده است.
در 24 ساعت گذشته، بیتکوین با 3.24% افزایش مواجه بوده است. پس از پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات ایالات متحده و وعده‌های او در حمایت از بازار کریپتوکارنسی، تقاضا برای بیتکوین افزایش یافته و این ارز دیجیتال به رکورد جدیدی دست یافته است.
ارزش بازار بیتکوین معادل 1,563,341,412,410 دلار آمریکا است.
تعداد در گردش این ارز 19,780,187 BTC است و حداکثر عرضه آن 21,000,000 BTC می‌باشد.
جی‌دی ونس، معاون ترامپ، اخیراً اعلام کرده است که اگر اروپا تلاش کند شبکه اجتماعی «ایکس» (که قبلاً به عنوان توییتر شناخته می‌شد) را تحت مقررات و محدودیت‌های خود قرار دهد، آمریکا ممکن است حمایت خود از ناتو را کاهش دهد.
قیمت فعلی اتریوم (Ethereum) امروز 3,041 دلار آمریکا است با حجم معاملات 24 ساعته معادل 31,031,899,427 دلار آمریکا.
در 24 ساعت گذشته، اتریوم با 4.17% افزایش مواجه بوده است. رتبه فعلی این ارز در CoinMarketCap شماره 2 است، با ارزش بازار زنده معادل 366,520,966,577 دلار آمریکا. تعداد در گردش این ارز 120,421,344 ETH است.
در تاریخ 8 نوامبر، حدود 3,850 بیتکوین (BTC) و 29,660 اتریوم (ETH) خریداری شده است. ETFهای بیتکوین شاهد ورود خالص 293.4 میلیون دلار و ETFهای اتریوم شاهد ورود خالص 85.9 میلیون دلار بودند.
بانک بارکلیز پیش‌بینی خود را تغییر داده و اکنون انتظار دارد بانک مرکزی انگلستان (BOE) نرخ بهره بانکی را در ماه دسامبر بدون تغییر نگه دارد. این تغییر به دلیل لحن محتاطانه‌تر BOE و تأکید بر عدم قطعیت و حرکت‌های تدریجی سیاستی است.
بارکلیز همچنین پیش‌بینی می‌کند که BOE در سال آینده نرخ بهره را در چند مرحله به میزان 25 نقطه پایه کاهش دهد و نرخ نهایی را به 3.50% برساند.
