با عضویت در خبر نامه یـــــــــوتــــــــو تایــــــــــمز از اخبار بروکر‌ها مطلع شوید
شرکت مدیریت جهانی آپولو (Apollo Global Management) اعلام کرد که با شرکت BP Plc قراردادی به ارزش ۱ میلیارد دلار امضا کرده است. این قرارداد به منظور تأمین مالی سهم آپولو در خط لوله گاز طبیعی ترانس آدریاتیک (Trans Adriatic Pipeline) منعقد شده است. این خط لوله یکی از پروژه‌های مهم انتقال گاز طبیعی در منطقه است و نقش مهمی در تأمین انرژی اروپا دارد.
این قرارداد نشان‌دهنده تعهد آپولو به سرمایه‌گذاری در زیرساخت‌های انرژی و همکاری با شرکت‌های بزرگ نفت و گاز مانند BP است. خط لوله ترانس آدریاتیک که از آذربایجان تا ایتالیا امتداد دارد، به عنوان یکی از مسیرهای اصلی انتقال گاز طبیعی به اروپا است.
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده ایتالیا - اوت (سالانه) - Consumer Price Index Final
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده HICP ایتالیا - ماهانه ( اوت) - Harmonised Inflation Rate Final
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده HICP ایتالیا - سالانه (اوت) - Harmonised Inflation Rate Final
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده ایتالیا - اوت - Consumer Price Index Final
در روز دوشنبه، حوثی‌های یمن اعلام کردند که یک پهپاد آمریکایی مدل MQ-9 Reaper را در استان ذمار سرنگون کرده‌اند. این پهپاد که برای مقاصد جاسوسی و نظامی استفاده می‌شود، یکی از چندین پهپاد آمریکایی است که در هفته‌های اخیر توسط نیروهای یمنی سرنگون شده است. حوثی‌ها در بیانیه‌ای اعلام کردند که این پهپاد در حال انجام فعالیت‌های جاسوسی بر فراز حریم هوایی یمن بود که توسط نیروهای دفاع هوایی یمن سرنگون شد.
پهپادهای MQ-9 Reaper که هر کدام حدود ۳۰ میلیون دلار ارزش دارند، می‌توانند در ارتفاعات تا ۵۰ هزار پا پرواز کنند و تا ۲۴ ساعت بدون نیاز به فرود در هوا بمانند. این پهپادها توسط ارتش آمریکا و سازمان سیا برای عملیات‌های مختلف در یمن استفاده می‌شوند. پس از این ادعا، شبکه خبری المسیره که متعلق به حوثی‌ها است، گزارش داد که چندین حمله هوایی توسط نیروهای آمریکایی در نزدیکی شهر إب انجام شده است. فرماندهی مرکزی ارتش آمریکا نیز اعلام کرد که سه پهپاد بدون سرنشین و دو سیستم موشکی حوثی‌ها را در منطقه‌ای تحت کنترل حوثی‌ها در یمن نابود کرده است.
تیری برتون، کمیسر اتحادیه اروپا از فرانسه، روز دوشنبه از سمت خود در بدنه اجرایی این بلوک استعفا داد و تصویری از نامه استعفای خود به رئیس کمیسیون، اورزولا فون در لاین، را در شبکه اجتماعی X منتشر کرد.
برتون در این نامه گفت که فون در لاین «چند روز پیش» از فرانسه خواسته بود تا نام او را به عنوان نامزد این کشور برای کمیسیون «به دلایل شخصی» پس بگیرد و در عوض یک «گزینه با نفوذتر» را پیشنهاد داده بود.
برتون در نامه خود نوشت: «با توجه به این تحولات اخیر - که نشان‌دهنده مدیریت سوال‌برانگیز است - باید نتیجه بگیرم که دیگر نمی‌توانم وظایف خود را انجام دهم.»
اعلامیه او در حالی منتشر شد که فون در لاین فهرست کمیسرهای خود را پس از انتخابات اتحادیه اروپا در تابستان امسال نهایی می‌کند. هر کشور عضو اتحادیه اروپا یک کرسی در میز کمیسیون خواهد داشت، اگرچه وزن و اهمیت سیاسی آنها به شدت به گزینه‌های مربوطه بستگی دارد.
دفتر ریاست جمهوری فرانسه و دفتر فون در لاین بلافاصله برای اظهار نظر در دسترس نبودند. این استعفا می‌تواند تأثیرات قابل توجهی بر ترکیب و عملکرد کمیسیون جدید داشته باشد و نشان‌دهنده چالش‌های مدیریتی در بالاترین سطوح اتحادیه اروپا است.
ساکنان منطقه ششم بوداپست به طور محدود به ممنوعیت اجاره کوتاه‌مدت از سال 2026 رأی دادند. این تصمیم می‌تواند تأثیرات گسترده‌ای بر بازار مسکن در یکی از محبوب‌ترین مقاصد گردشگری اروپا داشته باشد.
طبق آمار یورواستات، تقریباً 719 میلیون شب اقامت در اتحادیه اروپا از طریق پلتفرم‌های آنلاین مانند Airbnb، Booking، Expedia Group و Tripadvisor در سال گذشته رزرو شده است. پاریس با بیش از 19 میلیون شب اقامت، پیشتاز پایتخت‌های اتحادیه اروپا بود. در اروپای مرکزی، بوداپست با 6.7 میلیون شب اقامت کوتاه‌مدت، محبوب‌ترین مقصد بود و از وین، پراگ، ورشو، کراکوف و دیگر شهرها پیشی گرفت.
نتایج منتشر شده در وب‌سایت منطقه ششم بوداپست نشان داد که 54% از رأی‌دهندگان از ممنوعیت حمایت کردند و میزان مشارکت 20.52% بود که به گفته منطقه، بسیار بالاتر از سطح مشاهده شده در دیگر مناطق محلی بود. شورای محلی در بیانیه‌ای اعلام کرد: «اکثریت آراء مثبت نشان می‌دهد که ساکنان منطقه ارزش آرامش خانه خود را بیشتر از درآمد از دست رفته می‌دانند.»
تاماش سوپرونی، شهردار منطقه، گفته است که محبوبیت شهر، توجیهی برای پرسش از مردم محلی درباره تأثیر اقامت‌های کوتاه‌مدت بر قابلیت دسترسی به مسکن و کیفیت زندگی است. مخالفان ممنوعیت گفته‌اند که این اقدام نه تنها درآمد میزبانان آپارتمان‌ها بلکه کافه‌ها و رستوران‌های نزدیک که عمدتاً به گردشگران خارجی خدمات می‌دهند را نیز تحت تأثیر قرار می‌دهد.
نتیجه این رأی‌گیری می‌تواند تأثیرات گسترده‌تری داشته باشد، زیرا دولت ویکتور اوربان، نخست‌وزیر، در حال بررسی مقرراتی برای اجاره‌های کوتاه‌مدت است که به گفته وزیر اقتصاد، به کمبود مسکن و قیمت‌های بالا کمک می‌کند. وب‌سایت املاک ingatlan هفته گذشته اعلام کرد که عرضه آپارتمان‌های لوکس برای فروش در منطقه ششم در ماه گذشته تقریباً 3% افزایش یافته و قیمت‌ها در حال حاضر 1% کاهش یافته است که ممکن است نشانه‌ای از نتیجه مورد انتظار رأی‌گیری باشد.
شاخص قیمت تولید کننده سوئیس - اوت - Producer Price Index
شاخص قیمت تولید کننده سوئیس - سالانه (اوت) - Producer Price Index
گلدمن ساکس و سیتی‌گروپ پیش‌بینی خود را برای رشد اقتصادی چین در سال 2024 به 4.7% کاهش دادند. این کاهش پس از آن صورت گرفت که تولید صنعتی چین در ماه اوت به پایین‌ترین سطح خود در پنج ماه گذشته رسید.
فعالیت اقتصادی ضعیف در ماه اوت توجه‌ها را به بازیابی کند اقتصادی چین جلب کرده و نیاز به اقدامات محرک بیشتر برای تقویت تقاضا را برجسته کرده است. این رشد ضعیف باعث شده است که کارگزاری‌های جهانی پیش‌بینی‌های خود را برای سال 2024 به زیر هدف دولت که حدود 5% است، کاهش دهند.
گلدمن ساکس قبلاً رشد سالانه اقتصاد چین را 4.9% و سیتی‌گروپ 4.8% پیش‌بینی کرده بودند. تولید صنعتی چین در ماه اوت 4.5% نسبت به سال گذشته افزایش یافت که از رشد 5.1% در ماه ژوئيه کمتر بود و کمترین رشد از ماه مارس را نشان می‌دهد.
فروش خرده‌فروشی - که یک شاخص کلیدی برای مصرف است - در ماه اوت 2.1% افزایش یافت که از افزایش 2.7% در ماه ژوئيه کمتر بود. تحلیلگران انتظار داشتند که فروش خرده‌فروشی که در طول سال ضعیف بوده است، 2.5% رشد کند.
تحلیلگران گلدمن ساکس در یادداشتی به تاریخ 15 سپتامبر اعلام کرد: «ما معتقدیم که ریسک عدم دستیابی چین به هدف رشد سالانه حدود 5% در حال افزایش است و بنابراین نیاز به اقدامات محرک تقاضا نیز افزایش می‌یابد.» این شرکت پیش‌بینی رشد تولید ناخالص داخلی چین در سال 2025 را 4.3% حفظ کرد.
با این حال، سیتی‌گروپ در روز یکشنبه پیش‌بینی خود را برای رشد تولید ناخالص داخلی چین در پایان سال 2025 از 4.5% به 4.2% کاهش داد و دلیل آن را کمبود محرک‌های عمده برای تقاضای داخلی عنوان کرد.
اقتصاددانان سیتی‌گروپ گفتند: «ما معتقدیم که سیاست مالی باید برای شکستن تله ریاضت و به موقع اجرای حمایت‌های رشد، تقویت شود.»
رویدادهای کلان اقتصادی
16 سپتامبر: جلسه دادگاه برای بررسی ممنوعیت TikTok در ایالات متحده.
18 سپتامبر: تصمیم نرخ بهره فدرال رزرو، داده‌های تجاری ژاپن.
19 سپتامبر: تصمیم نرخ بهره بانک انگلستان و گزارش مدعیان اولیه بیکاری در ایالات متحده.
20 سپتامبر: داده‌های CPI ژاپن، تصمیم نرخ بهره BOJ، و نرخ‌های وام اصلی چین.
20 سپتامبر: گزارش اشتغال و بیکاری ایالات متحده.
26 سپتامبر: GDP سه‌ماهه دوم ایالات متحده.
27 سپتامبر: شاخص هزینه‌های مصرف شخصی ایالات متحده.
رویدادهای کریپتو (رمز ارز)
16 سپتامبر: آغاز پروژه World Liberty Financial دونالد ترامپ.
18 سپتامبر: راه‌اندازی توکن حاکمیتی SKY و استیبل‌کوین USDS توسط MakerDAO.
19 سپتامبر: جلسه reorganizational ورشکستگی Terraform Labs.
21 سپتامبر: تصمیم نهایی SEC برای گزینه‌های ETF بیت‌کوین.
24 سپتامبر: محاکمه Carolyn Ellison، مدیر سابق Alameda Research.
26 سپتامبر: راه‌اندازی Hamster Kombat (HMSTR) و فهرست‌های مبادله‌ای.
29 سپتامبر: انتظار برای آزاد شدن Changpeng Zhao از زندان.
راه‌اندازی Uniswap v4.
رویدادهای دیگر:
18-19 سپتامبر: رویداد Token2049 در سنگاپور با حضور سخنرانان برجسته.
19-21 سپتامبر: رویداد Solana Breakpoint.
25-26 سپتامبر: کنوانسیون بلاک‌چین اروپا.
آزادسازی توکن‌ها:
16 سپتامبر: ARB به مبلغ 50 میلیون دلار.
22 سپتامبر: ID به مبلغ 27 میلیون دلار.
30 سپتامبر: OP به مبلغ 48.6 میلیون دلار.
1 اکتبر: SUI به مبلغ 70 میلیون دلار.
30 اکتبر: TIA به مبلغ 850 میلیون دلار.
یش‌بینی‌های اقتصادی
Bloomberg Economics: پیش‌بینی می‌کند که رئیس فدرال رزرو، جروم پاول، از کاهش 50 نقطه پایه نرخ بهره حمایت می‌کند، اما فقدان سیگنال واضح از رئیس فدرال رزرو نیویورک، جان ویلیامز، قبل از دوره سکوت پیش از جلسه، نشان‌دهنده عدم حمایت کامل کمیته است.
فیوچرز نرخ بهره فدرال رزرو: احتمال 58 درصدی برای کاهش 50 نقطه پایه و 42 درصدی برای کاهش 25 نقطه پایه.
امروز، جفت ارز USDJPY به پایین‌ترین سطح خود در طی یک سال اخیر کاهش یافت و به 140.20 رسید. این کاهش قابل توجه در حالی رخ داد که بازارهای ژاپن امروز به دلیل تعطیلات بسته بودند؛ اما این موضوع تاثیری بر روند حرکت ین نداشته است.
بسیاری از تحلیلگران انتظار نداشتند که بدون انتشار اخبار جدید یا داده‌های اقتصادی تازه، شاهد تغییرات عمده‌ای در USDJPY باشیم. با این حال، شاهد کاهش پیوسته دلار آمریکا در برابر سایر ارزها نیز هستیم. حتی دلار استرالیا که تحت تاثیر داده‌های ضعیف اقتصادی چین در هفته گذشته قرار داشت، اکنون در برابر دلار آمریکا افزایش یافته است.
تحلیلگران UBS بار دیگر نظر مثبت خود را نسبت به طلا تأیید کرده و این فلز گران‌بها را به عنوان بهترین گزینه در تخصیص دارایی‌های جهانی معرفی کرده‌اند. UBS در گزارش خود پیش‌بینی کرده است که قیمت طلا تا میانه سال ۲۰۲۵ به ۲۷۰۰ دلار برای هر اونس خواهد رسید.
رشد قابل توجه قیمت طلا
طلا در سال ۲۰۲۴ با افزایش ۲۳ درصدی به بالاترین قیمت خود رسیده است. این رشد چشمگیر عمدتاً به دلیل کاهش انتظارات از بازدهی اوراق قرضه ایالات متحده و تصمیم بانک‌های مرکزی برای تنوع بخشی از ذخایر خود از دلار آمریکا به طلا، بوده است.
نقش طلا در دوران نوسانات بالا
طلا به طور مداوم در دوران نوسانات بالا از بازارهای سهام بهتر عمل کرده است. این روند تاریخی همچنان ادامه دارد و طلا به عنوان یک دارایی امن در برابر عدم قطعیت‌های کلان اقتصادی و ژئوپلیتیکی مورد توجه قرار گرفته است.
پشتیبانی از سوی بانک‌های مرکزی و ETFهای طلا
کاهش نرخ‌های بهره توسط بانک مرکزی اروپا (ECB) به تقویت قیمت طلا کمک کرده است، هرچند که کاهش انتظارات از مقیاس کاهش نرخ‌های فدرال رزرو (Fed) تا حدی این تأثیر را محدود کرده است. همچنین، جریان سرمایه به صندوق‌های ETF که پشتوانه فیزیکی طلا دارند، به طور مستمر در حال افزایش است و ماه اوت، چهارمین ماه متوالی بود که شاهد ورود سرمایه به این صندوق‌ها بودیم.
درخواست برای دارایی‌های امن
تقاضا برای طلا به عنوان یک دارایی امن در دوران ناپایداری اقتصادی و سیاسی همچنان بالا است. UBS همچنان بر این باور است که طلا به عنوان یک محافظ قوی (پوشش ریسک) در برابر نوسانات بازار و عدم قطعیت‌های جهانی، ارزش ویژه‌ای دارد.
طلا به رکورد جدیدی دست یافته است و قیمت آن از ۲۵۸۸ دلار فراتر رفته است.
این افزایش قیمت به دلیل کاهش نرخ بهره توسط بانک‌های مرکزی و عوامل دیگر است که به نفع طلا عمل کرده‌اند.
در مقاله‌ای که اخیراً در وال استریت ژورنال منتشر شده، ایپ، تحلیلگر ارشد اقتصادی این روزنامه، به بررسی تصمیم احتمالی فدرال رزرو درباره تغییرات نرخ بهره پرداخته است. ایپ در این مقاله بر این نکته تأکید می‌کند که تصمیم‌گیری فدرال رزرو برای کاهش نرخ بهره این هفته باید بر روی کاهش 50 نقطه پایه تمرکز داشته باشد، نه 25 نقطه پایه!؟
ایپ استدلال می‌کند که سؤال اصلی در اینجا این نیست که چه مقدار باید نرخ بهره کاهش یابد، بلکه این است که نرخ بهره باید به کجا برسند. او بر این باور است که نرخ بهره باید بسیار پایین‌تر از حد فعلی باشد و این موضوع نیاز به کاهش نیم‌درصدی (50 نقطه پایه) دارد.
او همچنین به این نکته اشاره می‌کند که نرخ تورم تحت کنترل است و شواهد زیادی از نزدیک بودن رکود اقتصادی وجود ندارد. با این حال، ایپ معتقد است که منتظر ماندن برای شواهد بیشتر ممکن است به معنای به خطر انداختن وضعیت اقتصادی باشد.
با این حال، ایپ به صراحت بیان می‌کند که نظرش کاملاً متفاوت است و انتظار دارد که کاهش 25 نقطه پایه صورت گیرد. او اضافه می‌کند که ممکن است داده‌های اقتصادی این هفته تأثیر زیادی بر تصمیم نهایی داشته باشد و وضعیت را تغییر دهد.
تحلیلگران بانک آمریکا (BoA) در پیش‌بینی‌های خود از نشست کمیته بازار باز فدرال (FOMC) این هفته، انتظار ندارند که وضوح زیادی درباره مسیر نرخ بهره فدرال رزرو به‌دست آورند. آنها معتقدند که پیش‌بینی‌های اقتصادی سپتامبر که روز چهارشنبه به همراه تصمیم درباره تغییرات نرخ بهره منتشر خواهد شد، نخواهد توانست روشنایی زیادی در این زمینه ایجاد کند. همچنین، انتظار ندارند که کنفرانس مطبوعاتی جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، اطلاعات بیشتری درباره روند آینده نرخ بهره ارائه دهد.
تحلیلگران BoA اظهار داشته‌اند که در حال حاضر عدم قطعیت زیادی در مورد چشم‌انداز اقتصادی وجود دارد و به همین دلیل، فدرال رزرو همچنان به حالت نظارت بر داده‌ها باقی خواهد ماند. در این میان، شایعات و پیش‌بینی‌ها درباره کاهش نرخ بهره 50 نقطه پایه همچنان ادامه دارد و دلار آمریکا در آسیا به دلیل این انتظارات تضعیف شده است. ارزهایی مانند یورو، پوند استرلینگ و ین ژاپن در مقایسه با ابتدای روز افزایش یافته‌اند.
در عین حال، BoA در یک گزارش جداگانه اشاره کرده است که در حالی که شایعاتی درباره تجمع بیش از حد در معاملات فروش دلار (short USD) وجود دارد، داده‌های آنها از این فرضیه پشتیبانی نمی‌کند.
در پایان هفته گذشته، چین به‌طور غیررسمی داده‌های اقتصادی ضعیف مربوط به ماه اوت را منتشر کرد که نشان‌دهنده کاهش قابل توجهی نسبت به ماه ژوئیه و بدترین عملکرد اقتصادی در یک سال گذشته است. این گزارش حاکی از آن است که وضعیت اقتصادی چین در حال حاضر به شدت تحت فشار است.
افت شدید در مصرف و تولید صنعتی
گزارش‌ها نشان می‌دهد که مصرف داخلی به شدت کاهش یافته و رشد فروش خرده‌فروشی به طور قابل توجهی کند شده است. پیشتر، تولید صنعتی به عنوان یکی از نقاط قوت اقتصاد چین شناخته می‌شد، اما در ماه اوت، این بخش نیز شاهد کاهش سرعت رشد بود.
افزایش نرخ بیکاری جوانان
نرخ بیکاری در بین جوانان به 17.1 درصد باقی مانده است، که نشان‌دهنده مشکلات جدی در بازار کار برای نسل جوان چین است. این نرخ بیکاری بالاترین میزان در سال‌های اخیر به شمار می‌رود و به نگرانی‌های اقتصادی افزوده است.
کاهش شدید قیمت مسکن
قیمت‌های مسکن نیز در ماه اوت با سریع‌ترین نرخ کاهش در یک سال گذشته مواجه شده‌اند. این افت قیمت نشان‌دهنده ضعف در بازار مسکن و کاهش تقاضا برای خرید املاک است.
تصورات مثبت از طرف مقام‌های چین
علی‌رغم این داده‌های منفی، گزارش‌هایی از نظرات غیرمنتظره مثبت مقامات چین وجود دارد. این نظرات به وضوح با واقعیت‌های اقتصادی موجود در تضاد است و موجب ایجاد پرسش‌هایی درباره وضعیت واقعی اقتصاد چین شده است.
موسسه UBS در حال بررسی داده‌های اقتصادی کلیدی ایالات متحده پیش از نشست کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) است که قرار است در روز چهارشنبه اعلام شود. این موسسه مالی به طور خاص به داده‌های فروش خرده‌فروشی و تولید صنعتی توجه دارد و بر این باور هستند که ضعف در این داده‌ها می‌تواند تأثیر زیادی بر تصمیم فدرال رزرو برای کاهش نرخ بهره داشته باشد.
تأثیر داده‌های اقتصادی بر سیاست‌های پولی
تحلیلگران موسسه UBS معتقد هستند که اگر داده‌های فروش خرده‌فروشی و تولید صنعتی به طور قابل توجهی ضعیف‌تر از پیش‌بینی‌ها ظاهر شوند، ممکن است فدرال رزرو تصمیم بگیرد که نرخ بهره را به میزان 50 نقطه پایه کاهش دهد، به جای کاهش 25 نقطه پایه که در حال حاضر مورد انتظار است. این تغییر می‌تواند به دلیل تلاش برای تقویت اقتصاد در شرایط ضعیف‌تر از حد انتظار باشد.
پیش‌بینی‌ها و تاثیرات بر بازارها
UBS همچنین اشاره می‌کند که ضعف در داده‌های اقتصادی می‌تواند به کاهش ارزش دلار و افزایش قیمت طلا منجر شود.
در سپتامبر امسال، شاخص قیمت‌های مسکن Rightmove در بریتانیا افزایش قابل توجهی را تجربه کرده است. بر اساس داده‌های منتشر شده از وب‌سایت املاک Rightmove، میانگین قیمت‌های پیشنهادی برای خرید خانه‌ها در این ماه نسبت به ماه قبل ۰.۸ درصد افزایش یافته است. این افزایش دو برابر میانگین معمول این زمان از سال است و بزرگ‌ترین افزایش قیمت برای ماه سپتامبر از سال ۲۰۱۶ تاکنون محسوب می‌شود.
در مقایسه با ماه اوت که قیمت‌ها به میزان ۱.۵ درصد کاهش یافته بود، افزایش ۰.۸ درصدی در سپتامبر نشان‌دهنده یک تغییر مثبت در بازار مسکن است. همچنین، نسبت به سال گذشته، قیمت‌ها ۱.۲ درصد افزایش یافته‌اند.
Rightmove دلیل این افزایش را به ورود یک دولت جدید و اولین کاهش نرخ بهره بانک انگلستان از سال ۲۰۲۰ نسبت می‌دهد. با این حال، بازار همچنان با عدم قطعیت‌هایی روبه‌رو است، از جمله زمان‌بندی کاهش دوم نرخ بهره و اینکه کدام بخش‌های بازار تحت تأثیر اعلامیه‌های بیانیه پاییزه اکتبر قرار خواهند گرفت.
شاخص عملکرد خدمات نیوزلند BusinessNZ نیوزیلند - اوت - BusinessNZ Services Index
این داده ساعت ۰۲:۰۰ به‌وقت ایران منتشر شده است.
در روز جمعه، معاملات سهام شرکت رسانه‌ای دونالد ترامپ (Trump Media) که با نماد DJT در بازار بورس نزدک (Nasdaq) معامله می‌شود، به دلیل افزایش شدید قیمت دوبار متوقف شد. این افزایش قیمت پس از آن رخ داد که ترامپ اعلام کرد قصد فروش سهام شرکت خود را ندارد. همین موضوع باعث شد تا ارزش سهام این شرکت به شدت صعود کند و در نتیجه دو توقف پنج دقیقه‌ای در معاملات آن اعمال شود.
این توقف‌های موقت در بازار بورس به منظور کنترل نوسانات شدید قیمت و به‌منظور جلوگیری از ناپایداری بازار انجام می‌شوند. در واقع، این توقف‌ها روتین و رایج هستند و به دفعات روزانه برای سهام‌های مختلف اعمال می‌شوند. اولین توقف معاملات سهام شرکت ترامپ در ساعت ۲:۲۶ بعدازظهر به وقت شرقی آمریکا رخ داد و تا ساعت ۲:۳۱ به طول انجامید. پس از آن معاملات برای چند دقیقه دیگر از سر گرفته شد، اما در ساعت ۲:۳۴ یک توقف دیگر به مدت پنج دقیقه انجام شد.
ترامپ نسبت به این توقف‌ها اعتراض شدیدی کرد و از اقدامات نزدک و کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC) به شدت انتقاد کرد. او در واکنش به این توقف‌ها گفت: «چه حقی دارند که این کار را انجام دهند؟ آنها امروز دوبار این کار را کردند. چه خبر است؟» وی همچنین تهدید کرد که اگر این وضعیت ادامه یابد، سهام شرکت خود را به بورس نیویورک (NYSE) منتقل خواهد کرد.
با این حال، تحلیلگران به ترامپ یادآور شدند که انتقال سهام به بورس نیویورک تأثیری بر جلوگیری از توقف معاملات نخواهد داشت، چرا که هر دو بورس نزدک و نیویورک از قوانین مشابه SEC پیروی می‌کنند و توقف‌های معاملاتی به دلیل نوسانات قیمت در هر دو بازار انجام می‌شود.
روز گذشته حادثه‌ای در یک زمین گلف در فلوریدا، نزدیک به محل اقامت دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور سابق ایالات متحده، رخ داد که پلیس فدرال آمریکا (FBI) آن را به عنوان تلاشی برای ترور ترامپ در نظر گرفته است.
سازمان FBI، سرویس مخفی ایالات متحده و نیروهای پلیس محلی اعلام کرده‌اند که به زودی در یک کنفرانس خبری درباره جزئیات این حادثه و تلاش نافرجام برای ترور ترامپ توضیحات بیشتری ارائه خواهند کرد. در یکی از تلاش‌های پیشین برای ترور دونالد ترامپ، دچار آسیب شده بود؛ اما این بار هیچ گونه آسیبی ندیده است.
بر اساس گزارش شبکه خبری CNN، سرویس مخفی ایالات متحده با فردی مسلح به سلاح AK-47 در زمان پاکسازی بخشی از زمین گلف، قبل از ورود ترامپ به آن منطقه، روبرو شدند. نیروهای امنیتی به سوی مظنون شلیک کردند و او پس از رها کردن سلاح خود از محل فرار کرد. تحقیقات پیرامون این حادثه ادامه دارد و جزئیات بیشتر در کنفرانس خبری آینده اعلام خواهد شد.
یک حادثه تیراندازی روز یکشنبه در یک زمین گلف فلوریدا، نزدیک به محل اقامت دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور پیشین ایالات متحده، رخ داد. ترامپ در بیانیه‌ای اعلام کرده که او ایمن و سالم است و هرگز تسلیم نخواهد شد.
اظهارات عضو سابق کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) بیل دادلی و برخی گزارش‌های رسانه‌ای که به تصمیم‌گیری نزدیک بین کاهش ۲۵ یا ۵۰ نقطه پایه نرخ بهره اشاره می‌کنند، باعث افزایش پیش‌بینی‌های مبنی بر سیاست‌های ملایم‌تر (داویش‌تر) فدرال رزرو شده است. این گمانه‌زنی‌ها در آستانه نشست روز چهارشنبه آینده فدرال رزرو افزایش یافته است. ریسک‌ها به سمت افزایش حدس و گمان‌ها در مورد کاهش ۵۰ نقطه پایه نرخ بهره متمایل شده‌اند، به ویژه پس از نشست محتاطانه بانک مرکزی اروپا (ECB). این موضوع می‌تواند منجر به افزایش EURUSD شود.
دلار آمریکا: تحلیل کاهش نرخ بهره فدرال رزرو و تاثیر آن بر دلار آمریکا
با توجه به تغییرات اخیر در بازار ارز، دیدگاه کلی بازار نشان می‌دهد که تمرکز فدرال رزرو در این هفته از تورم فاصله گرفته است. در حالی که داده‌های شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) و شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) بالاتر از پیش‌بینی‌ها بود، این تأثیرات کوتاه‌مدت بر قیمت دلار داشت و دلار همچنان در موضعی ضعیف قرار دارد. بازار سوآپ در حال حاضر 37 نقطه پایه کاهش نرخ بهره برای نشست هفته آینده کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) را قیمت‌گذاری کرده و این نشان‌دهنده شانس مساوی برای کاهش 25 یا 50 نقطه پایه نرخ بهره است.
یکی از عواملی که موضع سیاست ملایم فدرال رزرو را تقویت می‌کند، اظهارات بیل دادلی، عضو سابق FOMC است. او به وضوح اعلام کرد که اگر هنوز در کمیته حضور داشت، از کاهش 50 نقطه پایه حمایت می‌کرد. دادلی در سخنان خود تأکید کرد: «غیرمعمول است که فدرال رزرو با این سطح از عدم اطمینان وارد نشست شود – معمولاً فدرال رزرو علاقه‌ای به غافلگیر کردن بازارها ندارد.» این سخنرانی به این تفسیر اشاره دارد که اگر بازارها پیش از نشست شرط‌بندی‌های خود را روی کاهش نرخ بهره افزایش دهند، ممکن است فدرال رزرو به سمت کاهش ۵۰ نقطه پایه نرخ بهره سوق پیدا کند.
رسانه‌ها نیز گزارش‌هایی مبنی بر احتمال تصمیم‌گیری نزدیک بین کاهش 25 یا 50 نقطه پایه نرخ بهره منتشر کرده‌اند که باعث بازبینی نزولی بیشتر انتظارات بازار شده است.
با نزدیک شدن به انتخابات ریاست جمهوری آمریکا، پیش‌بینی ما (تیم ING) همچنان این است که عملکرد دلار تا حد زیادی ضعیف خواهد ماند، مگر اینکه فدرال رزرو با اقدامی غافلگیرانه وارد عمل شود. حتی یک کاهش 25 نقطه پایه نرخ بهره همراه با سیگنال‌هایی مبنی بر کاهش‌های بیشتر در آینده، می‌تواند مانع از بازیابی پایدار دلار شود.
از سوی دیگر، انتخابات نیز یکی از عوامل مهمی است که بازارها به آن توجه خواهند کرد. با توجه به اینکه کامالا هریس تمایل به برگزاری مناظره‌های بیشتر دارد و دونالد ترامپ این درخواست را رد کرده است، تحولات انتخاباتی نیز می‌تواند تاثیر منفی بر دلار داشته باشد.
در نهایت، با نزدیک شدن به نشست فدرال رزرو در روز چهارشنبه، احتمال کاهش بیشتر ارزش دلار وجود دارد. شاخص دلار DXY ممکن است به پایین‌ترین سطوح اخیر 100.5 بازگردد.
یورو: تحلیل وابستگی داده‌ها و تأثیر آن بر ارزش یورو
جفت ارز EURUSD به دنبال نوسانات اخیر در حال نزدیک شدن به سطح 1.11 است. دلیل این حرکت صعودی، ترکیبی از سیاست‌های نه‌چندان محتاطانه بانک مرکزی اروپا (ECB) و افزایش گمانه‌زنی‌ها درباره سیاست‌های ملایم فدرال رزرو ایالات متحده بوده است. در نشست اخیر بانک مرکزی اروپا، کاهش نرخ بهره مورد بحث قرار گرفت و تیم اقتصادی نیز این موضوع را تجزیه و تحلیل کرد. کریستین لاگارد، رئیس بانک مرکزی اروپا، به طور مشخص اشاره کرد که در این مقطع تمایل به حفظ ارتباطات سیاست پولی به شکل آرام و پیش‌بینی‌پذیر دارد و از ارائه راهنمایی خاص خودداری کرد. اما نکته‌ای که بیشتر بازارها را تحت تأثیر قرار داد، تأکید دوباره بر وابستگی به داده‌ها در تصمیمات آتی بانک مرکزی بود.
منحنی سوآپ نرخ بهره یورو (EUR OIS) هم‌اکنون نرخ سپرده‌گذاری تا پایان سال را حدود 5 تا 6 نقطه پایه بالاتر از روز گذشته قیمت‌گذاری می‌کند، به طوری که انتظار می‌رود این نرخ از 3.50 درصد به 3.10 درصد برسد. از سوی دیگر، اگر فدرال رزرو تصمیم به کاهش 50 نقطه پایه نرخ بهره بگیرد، می‌توان انتظار داشت که بازارها نیز همین میزان کاهش را برای منطقه یورو پیش‌بینی کنند. اما در کل، این تغییرات تأثیر خنثی بر اختلاف نرخ سوآپ بین یورو و دلار خواهد داشت و از منظر نرخ بهره، حمایت از نرخ جفت ارز EURUSD همچنان پابرجا خواهد ماند.
امروز دو سخنرانی مهم از بانک مرکزی اروپا برنامه‌ریزی شده است که توجه بازارها را به خود جلب می‌کند. کریستین لاگارد در یک رویداد در بوداپست سخنرانی خواهد کرد و پیش از او، اولی رن، رئیس بانک مرکزی فنلاند و یکی از اعضای خنثی شورای بانک مرکزی اروپا، در یک رویداد دیگر شرکت خواهد کرد. یواخیم ناگل از آلمان نیز طی سخنانی به شکل محتاطانه‌ای از کاهش نرخ بهره حمایت کرد و این تصمیم را با توجه به داده‌های اخیر توجیه نمود.
پیش‌بینی می‌شود که EURUSD بتواند در روزهای آینده با ضعف دلار از سطح 1.110 عبور کند. هیچ مقاومت فنی قابل‌توجهی قبل از سطح 1.120 که در ماه اوت مشاهده شد، وجود ندارد و این امر احتمال افزایش بیشتر یورو را فراهم می‌کند.
پوند انگلستان: تحلیل روند تقویت پوند انگلستان در آستانه تصمیم‌گیری بانک مرکزی
پوند انگلستان همچنان در موقعیت قدرتمندی قرار دارد و انتظار می‌رود بانک مرکزی انگلستان (BoE) در هفته آینده نرخ بهره را کاهش ندهد. در حالی که بازارهای مالی در واکنش به سیاست‌های ملایم (داویش) فدرال رزرو (Fed) دچار تغییرات زیادی شده‌اند، داده‌های اقتصادی اخیر بریتانیا از وقوع چنین تغییری در بازار پوند جلوگیری کرده است. در حال حاضر، جفت ارز GBPUSD به سمت بالاترین سطح ماه اوت یعنی 1.3250 در حال حرکت است.
در مورد نرخ GBPUSD نیز یک افزایش محدود در اوایل این هفته مشاهده شد که طولی نکشید و مجدداً روند نزولی به خود گرفت. اختلاف در چشم‌انداز رشد اقتصادی بین منطقه یورو و بریتانیا همچنان بر این جفت ارز فشار وارد کرده است. اگرچه پوند در مقایسه با یورو گران به نظر می‌رسد، اما بازگشت پایدار به سطوح بالای 0.85 برای این جفت ارز، احتمالاً نیازمند اعلام برخی سیگنال‌های ملایم از سوی بانک مرکزی انگلستان خواهد بود.
رویداد بزرگ بعدی برای پوند، انتشار شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) در روز چهارشنبه است که یک روز قبل از نشست بانک مرکزی انگلستان اعلام می‌شود. تا آن زمان، روندهای جهانی بازار ارز تأثیرگذار خواهند بود و انتظار می‌رود که پوند همچنان از حمایت‌های گسترده‌ای برخوردار باشد.
منبع: ING
بانک مرکزی روسیه برخلاف انتظارات نرخ بهره را تغییر داد و نرخ بهره را به ۱۹٪ درصد رساند.
نرخ بهره قبلی: ۱۸درصد
پیش‌بینی نرخ بهره: ۱۸درصد
یورگن هولزمن، عضو هیئت مدیره بانک مرکزی اروپا (ECB)، اظهار کرده است که احتمال کاهش بیشتر نرخ بهره وجود دارد.
هولزمن پیش‌بینی کرده است که هزینه‌های قرض‌گیری در منطقه یورو ممکن است تا میانه سال 2025 به 2.5 درصد کاهش یابد.
نماینده تجاری ایالات متحده: تعرفه‌های بالاتر بر روی فولاد و آلومینیوم چینی، خودروهای الکتریکی، باتری‌های الکتریکی و برخی مواد معدنی باتری از 27 سپتامبر آغاز می‌شود. تعرفه‌های دیگر از اول ژانویه 2025 و اول ژانویه 2026 اجرایی خواهند شد.
نماینده تجاری ایالات متحده تعرفه‌های 50 درصدی بر روی ویفرهای سیلیکون و پلی‌سیلیکون چینی از سال 2025 اضافه می‌کند.
کریستین لاگارد، رئیس بانک مرکزی اروپا (ECB): بانک مرکزی به‌طور جدی و قاطع برای دستیابی به هدف تورمی خود تلاش می‌کند.
ما به داده‌ها برای تصمیم‌گیری درباره تغییرات نرخ بهره توجه خواهیم کرد.
کریستین لاگارد، رئیس بانک مرکزی اروپا (ECB)، گفته است که اگر تغییرات مهم و قابل توجهی در شرایط اقتصادی پایه به وجود آید، بانک مرکزی اروپا این وضعیت را مجدداً ارزیابی خواهد کرد. (این به این معناست که اگر شرایط اقتصادی یا پیش‌بینی‌ها به طور قابل توجهی تغییر کند، بانک مرکزی به‌طور مجدد وضعیت را بررسی کرده و ممکن است سیاست‌های پولی یا نرخ بهره خود را به‌روزرسانی کند.)
کازاکس، عضو بانک مرکزی اروپا معتقد است که شروع کاهش تدریجی نرخ بهره در حال حاضر توجیه‌پذیر است.
وی همچنین اشاره کرده است که تورم در بخش خدمات هنوز بالا و پایدار است.
کازاکس تایید کرده است که نرخ بهره به طور کلی به سمت پایین حرکت خواهند کرد، اما سرعت این کاهش سوال‌برانگیز است.
او همچنین بیان کرده است که کاهش نرخ بهره در ماه اکتبر تنها در صورت وقوع یک افت اقتصادی قابل توجه ممکن است.
شاخص تولیدات صنعتی ناحیه یورو - ژوئيه - Industrial Production
شاخص تولیدات صنعتی ناحیه یورو - سالانه (ژوئيه) - Industrial Production
اولی رن، عضو شورای حکام بانک مرکزی اروپا (ECB)، در اظهارات اخیر خود به افزایش ریسک‌های کاهشی برای رشد اقتصادی منطقه یورو در طول تابستان اشاره کرد. او تاکید کرد که با وجود این ریسک‌ها، انتظار می‌رود رشد تولید ناخالص داخلی (GDP) در منطقه یورو به مرور زمان بهبود یابد.
طبق پیش‌بینی‌های بانک مرکزی اروپا، رشد اقتصادی در منطقه یورو با وجود شرایط فعلی به تدریج تقویت خواهد شد و این نشان‌دهنده امید به بازگشت رونق اقتصادی در ماه‌های آینده است. این چشم‌انداز مثبت به‌ویژه در شرایطی ارائه شده که در ماه‌های گذشته، اقتصاد جهانی با چالش‌های فراوانی مواجه بوده است.
از سوی دیگر، رن اعلام کرد که روند تورم کاهنده در منطقه یورو در مسیر درستی قرار دارد. با توجه به سیاست‌های پولی و کاهش فشارهای تورمی، چشم‌انداز کاهش تدریجی نرخ تورم می‌تواند به بهبود شرایط اقتصادی کمک کند. تورم در ماه‌های اخیر یکی از چالش‌های اصلی اقتصاد منطقه یورو بوده و کاهش آن به عنوان یکی از اهداف کلیدی بانک مرکزی اروپا در نظر گرفته شده است.
او می‌گوید که بانک مرکزی اروپا در تمامی جلسات خود آزادی کامل در تصمیم‌گیری و انعطاف‌پذیری دارد.
شاخص انتظارات تورم مصرف‌کننده انگلستان - اوت - Consumer Inflation Expectations
شاخص انتظارات تورمی است که نشان می‌دهد مصرف‌کنندگان انتظار دارند قیمت کالاها و خدمات در ۱۲ ماه آینده چقدر تغییر کند.
این شاخص از یک نظرسنجی از حدود ۲۰۰۰ مصرف‌کننده تهیه می‌شود. بانک انگلستان این نظرسنجی را به صورت فصلی و با همکاری GfK انجام می‌دهد.
اگر این شاخص بیشتر از حد انتظار باشد، برای پوند انگلیس (GBP) مثبت و صعودی تلقی می‌شود، در حالی که اگر کمتر از حد انتظار باشد، برای پوند انگلیس منفی و نزولی تلقی می‌شود.
وزارت اقتصاد آلمان اعلام کرده است که انتظار نمی‌رود اقتصاد صادراتی آلمان در ماه‌های آینده تحرک قابل توجهی داشته باشد.
همچنین، بهبود اقتصادی احتمالاً تا اواخر سال رخ خواهد داد.
چین برای اولین بار از سال ۱۹۷۸، طرح افزایش سن بازنشستگی را تصویب کرده است. بر اساس این طرح:
بانک میزوهو پیش‌بینی رشد تولید ناخالص داخلی (GDP) چین برای سال ۲۰۲۴ را از ۴.۸٪ به ۴.۷٪ کاهش داده است. این کاهش به دلیل نگرانی‌ها درباره ضعف اقتصادی چین و نیاز به سیاست‌های حمایتی بیشتر برای حفظ رشد اقتصادی است.
طلا
در پی انتشار داده‌های ضعیف از بازار کار آمریکا، قیمت طلا به بالاترین سطح تاریخی خود رسید. افزایش مدعیان بیکاری و رشد سریع‌تر از حد انتظار در شاخص قیمت تولیدکننده، احتمال کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در هفته آینده را تقویت کرد. این عوامل منجر به کاهش بازده اوراق خزانه‌داری آمریکا و کاهش ارزش دلار شدند، چرا که سرمایه‌گذاران پیش‌بینی کاهش ۲۵ نقطه پایه نرخ بهره توسط فدرال رزرو را تقویت کردند.
علاوه بر این، سرمایه‌گذارانی که قبلاً روی کاهش قیمت طلا شرط‌بندی کرده بودند، شروع به بازخرید موقعیت‌های خود کردند. بر اساس داده‌ها، در هفته منتهی به 3 سپتامبر، خالص موقعیت‌های فروش مدیران در فیوچرز طلای کامکس به بالاترین سطح در چهار هفته اخیر رسید.
آلومینیوم
آلومینیوم نیز به روند صعودی خود ادامه داد و نشانه‌هایی از بهبود تقاضا در چین مشاهده شد. موجودی آلومینیوم تا روز پنج‌شنبه به 478 هزار تن کاهش یافت که چهارمین کاهش متوالی و پایین‌ترین سطح از ماه مه به شمار می‌رود. تقاضای قوی از بخش انرژی‌های تجدیدپذیر یکی از عوامل اصلی کمبود عرضه است. افزایش قیمت مواد اولیه نیز به حمایت از قیمت‌ها کمک کرده است، به طوری که قیمت آلومینا امسال 50 درصد افزایش یافته و به بالاترین سطح خود از ماه مارس 2022 رسیده است. با این حال، قیمت آلومینیوم در طول سال تغییر چندانی نداشته که این موضوع احتمال کاهش تولید در کارخانجات چینی را برای جلوگیری از ضرر بیشتر افزایش داده است. همچنین قیمت مس به دلیل جو مثبت در بازار فلزات پایه افزایش یافت، در حالی که دلار قوی‌تر نیز اشتهای سرمایه‌گذاران را برای خرید این فلز تقویت کرد.
نفت خام
نفت خام برای دومین روز متوالی افزایش یافت، زیرا ریسک‌های مربوط به عرضه بر بازار سایه افکنده است. طوفان فرانسیس منجر به توقف تولید حدود 670 هزار بشکه در روز در خلیج مکزیک شده که معادل 39 درصد از ظرفیت این منطقه است. علاوه بر این، کاهش فروش توسط سرمایه‌گذارانی که از مدل‌های الگوریتمی استفاده می‌کنند نیز به افزایش قیمت‌ها کمک کرد. در هفته‌های اخیر، داده‌های ضعیف اقتصادی و شکست برخی سطوح فنی، باعث فروش سنگین از سوی این گروه شده بود. این افزایش قیمت‌ها با وجود هشدار آژانس بین‌المللی انرژی مبنی بر کاهش شدید تقاضا برای نفت رخ داد. برخلاف چشم‌انداز نسبتاً مثبت اوپک در اوایل این هفته، آژانس بین‌المللی انرژی اعلام کرد که رشد تقاضا به دلیل کاهش سرعت رشد اقتصادی چین به شدت کاهش یافته است. این گروه اعلام کرد که انتظار می‌رود مصرف جهانی نفت در نیمه اول سال 2024 تنها 800 هزار بشکه در روز افزایش یابد که یک‌سوم رشد تقاضای مشابه در سال گذشته است. همچنین پیش‌بینی می‌شود که سال آینده، حتی اگر اوپک پلاس برنامه‌های خود برای افزایش تدریجی عرضه را کنار بگذارد، در هر فصل مازاد عرضه ایجاد شود.
گاز
قیمت‌های جهانی گاز کاهش یافت زیرا ریسک‌های مربوط به عرضه کاهش یافتند. قیمت آتی گاز اروپا به پایین‌ترین سطح خود از پایان ماه ژوئیه رسید، پس از آنکه داده‌ها نشان دادند که گاز روسیه که از طریق اوکراین ترانزیت می‌شود، همچنان در سطح عادی باقی خواهد ماند. این در حالی است که انتظار می‌رفت حجم گاز در تأسیسات سودژا حدود یک‌سوم کاهش یابد. تأثیرات طوفان فرانسیس نیز در خلیج مکزیک کمتر از حد انتظار بود و جریان‌های سوختی در تأسیسات صادرات LNG آمریکا ثابت باقی ماندند. با این حال، کاهش قیمت‌ها در بازار LNG آسیا کمتر بود، چرا که خریداران به‌طور قوی در بازارهای اسپات فعال بودند. واردکنندگان چینی چند محموله LNG برای ماه‌های اکتبر و نوامبر خریداری کردند و دیگر خریداران از کره جنوبی و بنگلادش نیز در بازار فعال بودند.
مس
شاخص تقاضای مس چین از ANZ نشان می‌دهد که تقاضای مس در چین بهبود یافته و وارد منطقه مثبت شده است، که نشان‌دهنده بهبود در تقاضا است.
مولر، یکی از اعضای بانک مرکزی اروپا (ECB)، به وضعیت اقتصادی و تورم در منطقه یورو پرداخته است که به شرح زیر است:
مولر می‌گوید که اعتماد به این که تورم در مسیر درستی قرار دارد، در حال افزایش است.
مولر بیان می‌کند که اقتصاد منطقه یورو در حال انتظار یک بهبود معتدل است.
مولر اشاره می‌کند که تورم در بخش خدمات همچنان یک نگرانی است.
مولر می‌گوید که احتمالاً یک شتاب موقتی در تورم رخ خواهد داد.
ویلروی اظهار داشته که انتظارات تورمی بازار به مراتب کمتر از پیش‌بینی‌های بانک مرکزی اروپا است. این بیان نشان‌دهنده اختلاف نظر بین بازار و بانک مرکزی در مورد آینده تورم است.
ویلروی تأکید کرده که باید به تدریج و به صورت مناسب، میزان محدودیت‌های پولی کاهش یابد. این رویکرد نشان‌دهنده احتیاط بانک مرکزی در مواجهه با شرایط اقتصادی متغیر است.
ویلروی اظهار داشته که داده‌های اخیر اقتصادی تا حدودی ناامیدکننده بوده‌اند. این بیان نشان‌دهنده نگرانی‌های موجود در مورد عملکرد اقتصادی اروپا است.
ویلروی تأکید کرده که سرعت اقدامات باید بسیار عمل‌گرایانه باشد و بانک مرکزی اروپا تمامی گزینه‌های خود را برای جلسات آینده حفظ می‌کند. این رویکرد نشان‌دهنده انعطاف‌پذیری بانک مرکزی در مواجهه با شرایط اقتصادی متغیر است.
ویلروی همچنین به بهبود تدریجی اقتصاد فرانسه اشاره کرده است که فراتر از تحریک اقتصادی ناشی از المپیک خواهد بود. این بیان نشان‌دهنده امیدواری به بهبود پایدار و بلندمدت اقتصاد فرانسه است.
ویلروی تأکید کرده که بانک مرکزی اروپا باید به ریسک‌های متقارن در اطراف هدف 2% توجه داشته باشد. این بیان نشان‌دهنده اهمیت حفظ تعادل در سیاست‌های پولی است.
ویلروی اظهار داشته که تعهد آمریکا به بازل 3 نشانه خوبی است. این بیان نشان‌دهنده اهمیت همکاری بین‌المللی در زمینه مقررات مالی است.
نتیجه‌گیری
اظهارات ویلروی از بانک مرکزی اروپا نشان‌دهنده نگرانی‌ها و احتیاط‌های موجود در مورد وضعیت اقتصادی اروپا و فرانسه است. با این حال، امید به بهبود تدریجی و پایدار در آینده وجود دارد. این تحلیل می‌تواند به سرمایه‌گذاران و تحلیلگران اقتصادی کمک کند تا تصمیمات بهتری در زمینه سرمایه‌گذاری و برنامه‌ریزی اقتصادی بگیرند.
در حالی که بحث‌ها پیرامون موضوع «پایان سلطه دلار» (De-dollarization) افزایش یافته و قدرت بلوک بریکس (BRICS) در حال رشد است، همچنین نگرانی‌ها در مورد بدهی‌های سرسام‌آور آمریکا نیز رو به افزایش است. بسیاری از تحلیلگران روی ارزهای رقیب یا دارایی‌های دیجیتال تمرکز کرده‌اند، اما نسیم طالب، تحلیلگر و ریاضیدان برجسته، معتقد است که راهکار واقعی برای کنار گذاشتن دلار طلا است.
طالب در پستی که در شبکه اجتماعی X منتشر کرده، اظهار داشت: «مردم توجه نمی‌کنند که فرآیند واقعی کنار گذاشتن دلار هم‌اکنون در جریان است. این موضوع به تسویه معاملات ارتباطی ندارد. معاملات ممکن است به دلار آمریکا ثبت شوند و به‌عنوان ارز لنگر (مرجع) استفاده شوند، اما بانک‌های مرکزی، به‌ویژه کشورهای بریکس، در حال ذخیره کردن و افزایش ذخایر طلای خود هستند.»
او همچنین اشاره کرد که قیمت طلا در مقایسه با سال گذشته حدود 30 درصد افزایش یافته است.
لوک گرومن، بنیان‌گذار و رئیس موسسه Forest for the Trees، نیز در واکنش به این صحبت‌ها نموداری منتشر کرد و بیان کرد که فرآیند کنار گذاشتن دلار به آرامی طی ده سال گذشته در جریان بوده است و پس از تحریم‌های ارزی روسیه در سال 2022 به شدت افزایش یافته است. به دنبال تحریم‌ها و مسدود شدن دارایی‌های روسیه پس از تهاجم این کشور به اوکراین، کشورهایی که ذخایر قابل توجهی از اوراق خزانه‌داری آمریکا داشتند، از این اقدام به‌عنوان هشداری جدی برای تغییر سیاست‌های ذخیره‌سازی خود یاد کردند.
از سوی دیگر، آنجلو جولیانو، تحلیلگر ژئوپلیتیکی و مالی، در پستی مشابه اشاره کرد که کشورها به جای خرید بدهی‌های آمریکا، طلا می‌خرند. او ادعا کرد که «طرح هرمی دلار آمریکا در حال فروپاشی است.» همچنین تأکید کرد که آمریکا دیگر نمی‌تواند به چاپ بی‌پایان دلار و استفاده از آن به‌عنوان یک ارز جهانی ادامه دهد و زمان کنار گذاشتن این رویه فرا رسیده است.
بر اساس نظرسنجی شورای جهانی طلا در سال 2024، 29 درصد از پاسخ‌دهندگان قصد دارند در دوازده ماه آینده ذخایر طلای خود را افزایش دهند که این بالاترین درصد از زمان آغاز این نظرسنجی در سال 2018 است. همچنین 62 درصد از پاسخ‌دهندگان معتقدند که سهم دلار در ذخایر جهانی طی پنج سال آینده کاهش خواهد یافت.
با توجه به انتظار کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در هفته‌های آتی، بسیاری از تحلیلگران این تصمیم را دلیلی دیگر بر ضعف دلار و افزایش قیمت طلا می‌دانند.
ایوا مانتهی، استراتژیست کالایی در بانک ING، در یادداشتی اعلام کرد: «ما معتقدیم که کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو، طلا را به سمت رکوردهای جدیدی سوق خواهد داد. همچنین، انتخابات ریاست‌جمهوری آمریکا در نوامبر به افزایش قیمت طلا تا پایان سال کمک خواهد کرد.» او افزود که مسائل ژئوپلیتیکی همچنان یکی از عوامل کلیدی در افزایش قیمت طلا خواهد بود.
طبق تحلیل‌ها، قیمت طلا تا سه‌ماهه چهارم سال 2024 به 2580 دلار در هر اونس خواهد رسید و میانگین سالانه آن نیز حدود 2388 دلار خواهد بود. پیش‌بینی‌ها حاکی از آن است که این روند صعودی در سال 2025 نیز ادامه خواهد داشت و میانگین قیمت طلا در این سال به 2700 دلار می‌رسد.
واژه‌های کلیدی:
منبع: kitco
واسل عضو بانک مرکزی اروپا بیان می‌کند که تورم در منطقه یورو بیشتر تحت تأثیر قیمت‌های بخش‌های اصلی (که شامل کالاها و خدمات اساسی است) و خدمات قرار خواهد گرفت.
واسل تأکید می‌کند که بانک مرکزی اروپا به هیچ مسیر خاصی برای نرخ بهره متعهد نیست و تصمیمات مربوط به نرخ بهره بر اساس داده‌های اقتصادی و مالی جدید و تحلیل‌های به‌روز اتخاذ خواهد شد. این نشان‌دهنده انعطاف‌پذیری بانک مرکزی در پاسخ به تغییرات اقتصادی است.
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده فرانسه - اوت - Consumer Price Index
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده فرانسه - اوت (سالانه) - Consumer Price Index
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده HICP فرانسه - ماهانه (اوت) - Harmonised Inflation Rate
شاخص نهایی قیمت مصرف کننده HICP فرانسه - سالانه (اوت) - Harmonised Inflation Rate
رن بیان کرده است که در مورد چشم‌انداز رشد اقتصادی اروپا سوالاتی وجود دارد. او معتقد است که وضعیت رشد اقتصادی هنوز مشخص نیست و ممکن است با چالش‌هایی روبرو باشد. این عدم قطعیت‌ها می‌تواند ناشی از عوامل مختلفی مانند نوسانات بازار، تغییرات سیاست‌های اقتصادی و شرایط جهانی باشد.
رن همچنین به مسیر ناهموار رسیدن به هدف تورمی بانک مرکزی اروپا اشاره کرده است. او اظهار داشت که راه رسیدن به هدف تورمی (که معمولاً 2 درصد است) با مشکلات و نوساناتی همراه است. این نشان می‌دهد که کنترل تورم و رسیدن به هدف تعیین‌شده، کار آسانی نخواهد بود و ممکن است با موانع مختلفی روبرو شود.
رن بیان می‌کند که مشکلات و چالش‌های موجود در رشد اقتصادی منطقه یورو به دلایل ساختاری و بنیادی بازمی‌گردد، نه صرفاً به عوامل موقتی یا گذرا.
در سال 2024، دولت آمریکا با بحران بزرگی در زمینه بدهی ملی خود مواجه شده است. بر اساس گزارش‌های وزارت خزانه‌داری آمریکا، این کشور بیش از 1.049 تریلیون دلار برای پرداخت بهره بدهی ملی خود هزینه کرده است. این مبلغ برای اولین بار در تاریخ از مرز 1 تریلیون دلار گذشته و نسبت به سال گذشته 30 درصد افزایش یافته است. بدهی ملی آمریکا نیز به بیش از 35.3 تریلیون دلار رسیده است که نشان‌دهنده بحران قریب‌الوقوعی است.
افزایش نرخ بهره و تأثیر آن بر بدهی ملی
یکی از عوامل اصلی افزایش هزینه‌های بهره بدهی ملی، نرخ بهره بالا است. فدرال رزرو آمریکا در تلاش برای مقابله با تورم، نرخ بهره را در بالاترین سطح خود در 23 سال گذشته نگه داشته است. اگرچه انتظار می‌رود که در ماه سپتامبر کاهش‌هایی در این نرخ‌ها صورت گیرد، اما وضعیت شکننده اقتصادی آمریکا نمی‌تواند نادیده گرفته شود.
تأثیر بر کسری بودجه
این وضعیت برای کسری بودجه آمریکا نیز خوب نبوده است. ارزش کسری بودجه در ماه اوت به نزدیک 2 تریلیون دلار رسیده و در این ماه 380 میلیارد دلار افزایش یافته است. این در حالی است که در ماه ژوئیه، دولت با مازاد 89 میلیارد دلاری مواجه بود. این افزایش 24 درصدی نسبت به سال گذشته نشان‌دهنده وخامت وضعیت اقتصادی است.
تأثیر انتخابات ریاست‌جمهوری 2024
انتخابات ریاست‌جمهوری 2024 نیز تأثیر قابل‌توجهی بر این واقعیت خواهد داشت. با دو دیدگاه بسیار متفاوت برای حل این مشکل، تنها زمان نشان خواهد داد که انتخاب کامالا هریس یا دونالد ترامپ چگونه بر بحران بدهی تأثیر خواهد گذاشت. هر دو نامزد برنامه‌های متفاوتی برای مقابله با این بحران دارند و نتیجه انتخابات می‌تواند تأثیرات بزرگی بر آینده اقتصادی آمریکا داشته باشد.
در نهایت، بحران بدهی ملی آمریکا نیازمند توجه فوری و تصمیم‌گیری‌های دقیق است. دولت باید با استفاده از داده‌ها و تحلیل‌های جدید، راه‌حل‌های مناسبی برای مقابله با این بحران پیدا کند و از وخامت بیشتر وضعیت جلوگیری کند.
اولی رن، یکی از اعضای شورای حکومتی بانک مرکزی اروپا (ECB)، درباره سیاست‌های پولی می‌گوید که شورای حکومتی تصمیمات خود را بر اساس ارزیابی چشم‌انداز تورم، دینامیک تورم هسته (بدون در نظر گرفتن قیمت‌های انرژی و غذا) و قدرت انتقال سیاست پولی اتخاذ خواهد کرد.
رن به عدم قطعیت‌های فعلی اشاره می‌کند و تأکید می‌کند که این عدم قطعیت‌ها نیاز به داده‌ها و تحلیل‌های جدید درباره اقتصاد را بیشتر می‌کند. به عبارت دیگر، بانک مرکزی اروپا برای تصمیم‌گیری‌های خود به داده‌های به‌روز و تحلیل‌های دقیق از وضعیت اقتصادی نیاز دارد.
در اظهارات اخیر، دونالد ترامپ رئیس‌جمهور سابق آمریکا تأکید کرد که جهان به سمت استفاده از فناوری‌های نوین مالی مانند ارزهای دیجیتال (کریپتو) در حال حرکت است و از این طریق می‌توان اقتصاد را به سوی آینده‌ای سریع‌تر و کارآمدتر هدایت کرد. او بیان کرد که دیگر زمان کنار گذاشتن بانک‌های بزرگ و سنتی که به گفته او کند و قدیمی هستند، فرا رسیده است.
شرکت Grayscale قصد دارد اولین صندوق XRP در ایالات متحده را راه‌اندازی کند. این شرکت مدیریت دارایی‌های رمزنگاری اعلام کرده که این صندوق به صورت «بسته» خواهد بود و به برخی سرمایه‌گذاران امکان دسترسی به XRP را می‌دهد. این خبر باعث شده تا دوباره بحث‌هایی درباره ETF (صندوق قابل معامله در بورس) برای XRP مطرح شود.
شرکت Grayscale پیش از این دو صندوق اعتماد برای بیت‌کوین و اتریوم داشت که هر دو در اوایل سال جاری به ETF تبدیل شدند. با پایان یافتن دعوی حقوقی چندین ساله شرکت Ripple با کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC)، بسیاری از معامله‌گران به افزایش قیمت XRP امیدوار بودند. اگرچه این افزایش هنوز محقق نشده، اما بازار همچنان به این امید پایبند است.
اکنون Grayscale اعلام کرده که قصد دارد اولین صندوق XRP در ایالات متحده را راه‌اندازی کند. توکن XRP که توسط دفتر کل XRP پشتیبانی می‌شود، بخش مهمی از سیستم پرداخت بین‌المللی شرکت Ripple است. این پتانسیل برای Grayscale کافی است تا این گام مهم را بردارد. به همین دلیل، بازار دوباره به امید ETF برای XRP امیدوار شده است.
شرکت Grayscale نقش مهمی در تصویب ETF بیت‌کوین داشت که در ژانویه انجام شد. این شرکت با شکایت از SEC توانست صندوق اعتماد بیت‌کوین خود را به ETF تبدیل کند. این اقدام راه را برای شرکت‌های مالی بزرگ مانند BlackRock و Fidelity باز کرد تا محصولات مشابهی را عرضه کنند.
شرکت Grayscale همین مدل را برای ETF اتریوم نیز به کار برد و حالا احتمال دارد که برای XRP نیز از همین روش استفاده کند. گزارش‌ها نشان می‌دهد که این شرکت یک چرخه چهار مرحله‌ای برای صندوق اعتماد XRP دارد و بنابراین تبدیل آن به ETF در آینده نزدیک دور از انتظار نیست.
منبع: watcher.guru
در مصاحبه‌ای که با رادیو LRT انجام شد، مارتیناس سیمکوس، یکی از مقامات بانک مرکزی اروپا (ECB)، به نگرانی‌های اصلی درباره تورم در بخش خدمات اشاره کرد. او تأکید کرد که همچنان عدم قطعیت‌های زیادی پیرامون نرخ تورم در این بخش وجود دارد. به گفته وی، تورم در خدمات یکی از مواردی است که می‌تواند بر تصمیمات آینده بانک مرکزی در خصوص سیاست‌های پولی تأثیر بگذارد.
سیمکوس همچنین در این گفتگو به اهمیت داده‌ها در تصمیم‌گیری‌های بانک مرکزی اروپا اشاره کرد. وی توضیح داد که سرعت کاهش نرخ بهره در آینده وابسته به اطلاعات و داده‌های اقتصادی جدید خواهد بود. به عبارت دیگر، ECB باید منتظر داده‌های اقتصادی باشد تا بتواند در مورد کاهش بیشتر نرخ بهره تصمیم‌گیری کند.
به گفته سیمکوس، مسیر تورم همچنان دلیلی برای نگرانی است و بانک مرکزی باید اقدامات بیشتری را برای کنترل آن انجام دهد. او اظهار داشت که اگر روند فعلی تورم ادامه یابد، کاهش بیشتر نرخ‌های بهره لازم خواهد بود.
ناگل انتظار دارد که تورم هسته کاهش یابد. این پیش‌بینی به دلیل کاهش رشد دستمزدها صورت گرفته است. کاهش رشد دستمزدها می‌تواند به کاهش فشارهای تورمی منجر شود، زیرا هزینه‌های تولید و خدمات کاهش می‌یابد و در نتیجه قیمت‌ها کمتر افزایش می‌یابند.
یکی از اقدامات اخیر بانک مرکزی اروپا، کاهش نرخ بهره بوده است. ناگل این اقدام را با داده‌های اقتصادی توجیه می‌کند. کاهش نرخ بهره می‌تواند به تحریک اقتصاد کمک کند، زیرا هزینه وام‌گیری کاهش می‌یابد و مصرف و سرمایه‌گذاری افزایش می‌یابد.
ناگل پیش‌بینی می‌کند که تورم تا پایان سال آینده به ۲٪ خواهد رسید.
ناگل همچنین از پیشرفت‌هایی در جهت رسیدن به هدف تورمی خبر داده است.
نظرسنجی اخیر رویترز از اقتصاددانان در مورد سیاست‌های نرخ بهره بانک مرکزی ژاپن (BOJ) است. در این نظرسنجی، هیچ‌یک از اقتصاددانان پیش‌بینی نکرده‌اند که BOJ در ماه سپتامبر نرخ بهره را افزایش دهد. با این حال، 28 نفر از 52 اقتصاددان (حدود 54%) انتظار دارند که BOJ تا پایان سال نرخ بهره را افزایش دهد. پیش‌بینی میانه برای نرخ بهره در پایان سال 0.50% است که 25 نقطه پایه بالاتر از نرخ فعلی است. از میان کسانی که انتظار افزایش نرخ بهره را دارند، 18 نفر از 23 اقتصاددان پیش‌بینی می‌کنند که این افزایش در ماه دسامبر رخ دهد و 5 نفر باقی‌مانده انتظار دارند که این افزایش در ماه اکتبر باشد. این نتایج نسبت به نظرسنجی قبلی تغییر چندانی نداشته است؛ پیش‌بینی میانه برای نرخ بهره در پایان سال همچنان 0.50% باقی مانده و درصد کسانی که انتظار افزایش نرخ بهره تا پایان سال را دارند، از حدود 57% در نظرسنجی ماه اوت به حدود 54% کاهش یافته است.
بیل دادلی، رئیس سابق بانک فدرال نیویورک، اشاره دارد که معتقد است دلایل قوی برای کاهش 50 نقطه پایه (bp) نرخ بهره وجود دارد. دادلی از 27 ژانویه 2009 تا 2018 رئیس و مدیر عامل بانک فدرال نیویورک بود و همچنین به عنوان نایب رئیس و عضو دائمی کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) خدمت می‌کرد.
او در نشست سالانه کمیته برتون وودز در سنگاپور گفت: «فکر می‌کنم دلایل قوی برای کاهش 50 نقطه پایه وجود دارد، چه این کار را انجام دهند یا نه.» دادلی قبلاً در ماه ژوئیه خواستار شروع کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو شده بود.
شاخص تولیدات صنعتی ژاپن - ژوئیه - Industrial Production
واقعی .................. %3.1
پیش‌بینی ........... %2.8
قبلی ................ %2.8
